España y Brasil Abren Paso a Proyectos Innovadores Con Sus Sandbox Regulatorios

Brasil y España están buscando la posibilidad de innovar en sus sistemas financieros, y ambos están desarrollando un sandbox regulatorio para evitar que las regulaciones los atrasen más de lo necesario. La idea es probar soluciones tecnológicas que optimicen sus procesos financieros y administrativos.

Un sandbox regulatorio es fundamentalmente un ambiente controlado creado por la Banca Central en colaboración con otros organismos públicos, en los cuales se prueban conceptos innovadores sin necesidad de que los mismos cumplan con los procesos burocráticos y las permisologías requeridas para su aplicación en un entorno nacional.

“Una vez conocemos las tecnologías y qué se puede hacer con ellas, uno de los obstáculos a solventar es la viabilidad de su uso desde el punto de vista del regulador.” dijo Pedro Muñoz, responsable de Open Innovation en España al BBVA en 2020, añadiendo que las fintechs se mantienen expectantes ante la creación de un sandbox porque les “ayudaría a probar nuevas soluciones o propuestas para los clientes”

Así, un Estado podría probar por ejemplo el uso de una blockchain propia o privada para realizar compensaciones interbancarias, podría probar alguna tecnología en la nube o incluso experimentar con una posible criptomoneda o CBDC con total seguridad.

El Sandbox Regulatorio de España es de los más completos y ambiciosos que existe

España ya ha experimentado exitosamente con proyectos en sandbox anteriores. Ya en 2020 la cámara de diputados de España aprobó un sandbox orientado a probar la viabilidad de varias fintechs.

Ayer 23 de febrero de 2020, cerró el plazo de convocatoria para el sandbox regulatorio más reciente del país. No se han revelado datos del número de aplicantes, pero las áreas de atención eran bastante amplias.

De hecho, la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) considera que el sandbox español es de los más "completos y ambiciosos" que han existido si se compara con los procesos abiertos por otros países del continente europeo ya que involucrará las jurisdicciones del Banco de España, la CNMV, la Dirección General de Seguros y Fondos de Pensiones (DGSFP) el Servicio Ejecutivo de la Comisión de Prevención del Blanqueo de Capitales e Infracciones Monetarias (SEPBLAC) y la Agencia Española de Protección de Datos (AEPD) entre otros.

También es de notar que las investigaciones y desarrollos relacionados con una Moneda Digital de Banco Central (CBDC por sus siglas en inglés) son consideradas como prioritarias por el Banco de España.

Brasil explora nuevas perspectivas financieras

Brasil también está trabajando fuertemente en su propio grupo de innovaciones. El proceso de aplicaciones para este Sandbox Regulatorio inició el 22 de febrero y durará casi un mes, cerrando el 19 de marzo.

El Banco Central de Brasil tiene una visión amplia de las áreas que quiere favorecer, pero se enfocará en estudiar proyectos relacionados con las soluciones del mercado de divisas; promoción del mercado de capitales; promoción del crédito para microempresarios y pequeñas empresas y soluciones para la banca abierta

Además aceptará soluciones para PIX, aplicaciones para el mercado de crédito rural; soluciones que estimulen la inclusión financiera y promuevan la financiación sostenible.

El PIX es un proyecto que el Banco Central de Brasil recientemente puso en marcha. Consiste en una plataforma que permite los pagos interbancarios las 24 horas del día, de forma instantánea, sin comisiones, y con direcciones humanamente legibles.

Igualmente, no descartan la posibilidad de tener una CBDC para 2022 como parte de una evolución natural de esta forma de transferir.